1 為市(shi)場主(zhu)體(ti)紓困解難 銀行業助(zhu)力穩住宏觀經濟大盤(pan)

　　2022年5月(yue)，國務(wu)院印(yin)發《扎(zha)實(shi)穩(wen)住(zhu)經(jing)濟的一攬子政(zheng)策措(cuo)施(shi)》，部署六個(ge)方面33項(xiang)措(cuo)施(shi)，其(qi)中(zhong)，貨幣(bi)金融政(zheng)策提(ti)(ti)出，鼓勵對中(zhong)小(xiao)微企業和(he)個(ge)體工商戶、貨車司機貸(dai)款(kuan)及(ji)受疫情影響的個(ge)人住(zhu)房(fang)與消費貸(dai)款(kuan)等實(shi)施(shi)延期(qi)還本付(fu)息，加大(da)普惠小(xiao)微貸(dai)款(kuan)支(zhi)持(chi)力度(du)，繼(ji)續推動實(shi)際(ji)貸(dai)款(kuan)利率(lv)(lv)穩(wen)中(zhong)有降(jiang)，提(ti)(ti)高(gao)資本市場融資效率(lv)(lv)，加大(da)金融機構對基(ji)礎設施(shi)建設和(he)重大(da)項(xiang)目的支(zhi)持(chi)力度(du)。

　　此前，2022年(nian)4月6日，銀(yin)保監會(hui)印發《關于(yu)2022年(nian)進一(yi)步強化金融支持(chi)小微企(qi)(qi)業(ye)(ye)發展工作的通知》，要(yao)求銀(yin)行業(ye)(ye)要(yao)繼續實(shi)現(xian)普(pu)惠型(xing)小微企(qi)(qi)業(ye)(ye)貸款增(zeng)速、戶(hu)數“兩增(zeng)”；大型(xing)銀(yin)行、股份制銀(yin)行實(shi)現(xian)全(quan)年(nian)新增(zeng)小微企(qi)(qi)業(ye)(ye)法人“首貸戶(hu)”數量高于(yu)上年(nian)；力爭全(quan)年(nian)銀(yin)行業(ye)(ye)總體(ti)新發放(fang)普(pu)惠型(xing)小微企(qi)(qi)業(ye)(ye)貸款利率較2021年(nian)有所(suo)下降(jiang)。

　　2022年4月18日(ri)，人(ren)民銀(yin)行、外匯局發布《關(guan)于做好疫(yi)情防控和經(jing)濟(ji)(ji)社會發展(zhan)(zhan)金融服務的通知(zhi)》，從支持(chi)受困主體紓困、暢通國民經(jing)濟(ji)(ji)循環(huan)、促進外貿出口發展(zhan)(zhan)三個方面，提出加(jia)(jia)強金融服務、加(jia)(jia)大支持(chi)實(shi)體經(jing)濟(ji)(ji)力(li)度的23條政策舉措。

　　2022年5月26日(ri)，人民銀行印(yin)發《關于推動建(jian)(jian)立金(jin)融服務(wu)(wu)小微(wei)(wei)企(qi)業(ye)敢貸愿(yuan)貸能(neng)貸會(hui)貸長(chang)(chang)效機制的通(tong)知》，從制約金(jin)融機構(gou)放貸的因素入手，按照市場(chang)化原則，進一步(bu)深化小微(wei)(wei)企(qi)業(ye)金(jin)融服務(wu)(wu)供給(gei)側結構(gou)性(xing)改革(ge)，加(jia)快建(jian)(jian)立長(chang)(chang)效機制，著力(li)提(ti)升金(jin)融機構(gou)服務(wu)(wu)小微(wei)(wei)企(qi)業(ye)的意愿(yuan)、能(neng)力(li)和可(ke)持續(xu)性(xing)，助力(li)穩市場(chang)主體、穩就業(ye)創(chuang)業(ye)、穩經濟增長(chang)(chang)。

　　2022年(nian)11月14日，人民銀(yin)行(xing)、銀(yin)保監(jian)會、財政部、國家(jia)發(fa)展改革委、工業和信(xin)息化部、市(shi)場監(jian)管總局等六部門(men)聯合印發(fa)《關于進(jin)一(yi)步(bu)加(jia)大對小(xiao)微企業貸(dai)款延(yan)期(qi)(qi)還本(ben)付(fu)息支(zhi)持力度(du)的(de)通知(zhi)》，對于2022年(nian)四季度(du)到期(qi)(qi)的(de)小(xiao)微企業貸(dai)款，鼓勵銀(yin)行(xing)業金融(rong)機構按市(shi)場化原(yuan)則與企業共同(tong)協商延(yan)期(qi)(qi)還本(ben)付(fu)息。

　　2022年(nian)，各銀(yin)(yin)行(xing)業(ye)(ye)金融(rong)(rong)機構(gou)積極(ji)落實落細穩(wen)住宏(hong)觀經(jing)濟(ji)大盤的(de)(de)一攬(lan)子政(zheng)策措(cuo)施，著力做好基礎設(she)施重大項目、制造業(ye)(ye)、科技創新、綠色(se)發展(zhan)等重點領(ling)域信貸投放，不斷加大對小微(wei)企(qi)業(ye)(ye)、“三農”等普惠(hui)領(ling)域的(de)(de)金融(rong)(rong)支持力度，切實達到量增(zeng)面擴價優，同(tong)時，積極(ji)幫助受(shou)疫(yi)情影響(xiang)的(de)(de)市場主(zhu)體紓困，對受(shou)疫(yi)情影響(xiang)暫(zan)時遇困的(de)(de)企(qi)業(ye)(ye)，應貸盡貸、應延(yan)盡延(yan)、應減盡減，為(wei)穩(wen)住經(jing)濟(ji)大盤提(ti)供有力支撐。人民銀(yin)(yin)行(xing)發布的(de)(de)金融(rong)(rong)統計數據顯(xian)示，2022年(nian)前三季度，我國人民幣貸款(kuan)增(zeng)加18.08萬億元(yuan)(yuan)，同(tong)比(bi)多增(zeng)1.36萬億元(yuan)(yuan)。

　　點評專家

　　董希淼（招聯金融首席研究員、復旦大學金融研究院兼職研究員）

　　經(jing)(jing)濟活(huo)，金融活(huo)；經(jing)(jing)濟穩，金融穩。服(fu)務實(shi)體(ti)經(jing)(jing)濟是(shi)金融的天職，也是(shi)金融發展(zhan)與穩定(ding)的根基。2022年，中國經(jing)(jing)濟面臨三重沖擊，在金融管理部門支持下，銀行(xing)業采取多方面措施加大對實(shi)體(ti)經(jing)(jing)濟的支持和服(fu)務，穩定(ding)各類主(zhu)體(ti)信心和預(yu)期，激(ji)發市場生機與活(huo)力。

　　一是加大紓困解難(nan)力(li)度(du)。從常(chang)態化的(de)延期(qi)還本付息到落(luo)實穩經(jing)(jing)濟(ji)(ji)(ji)33項(xiang)措施，從加大支持實體(ti)經(jing)(jing)濟(ji)(ji)(ji)力(li)度(du)的(de)23條舉(ju)措政策(ce)到加大對(dui)基(ji)礎設(she)施建設(she)和(he)重大項(xiang)目的(de)支持，銀行業(ye)對(dui)實體(ti)經(jing)(jing)濟(ji)(ji)(ji)的(de)支持力(li)度(du)持續加大，措施不(bu)斷(duan)創新(xin)。通過一系列紓困解難(nan)政策(ce)，與實體(ti)經(jing)(jing)濟(ji)(ji)(ji)共渡難(nan)關，助力(li)企業(ye)和(he)個人走出困境。

　　二是持(chi)續(xu)降低融(rong)資(zi)成本(ben)。銀行通(tong)過降低貸款(kuan)利(li)率(lv)、減免(mian)利(li)息和(he)收費等方式，進一步推動(dong)實體企業融(rong)資(zi)成本(ben)下(xia)降。銀行還加大實施差(cha)別化住房信貸政策，房貸利(li)率(lv)下(xia)行明(ming)顯(xian)，消(xiao)費信貸成本(ben)穩步下(xia)降。

　　三是(shi)提升精準性(xing)(xing)(xing)有(you)效性(xing)(xing)(xing)。小(xiao)(xiao)微(wei)企(qi)業(ye)(ye)和(he)(he)(he)個體(ti)工商戶受內外部(bu)影響更大，生存和(he)(he)(he)發展面臨更多(duo)挑戰。因此(ci)，銀行把小(xiao)(xiao)微(wei)企(qi)業(ye)(ye)和(he)(he)(he)個體(ti)工商戶作為重要服務對(dui)象，針對(dui)小(xiao)(xiao)微(wei)企(qi)業(ye)(ye)的不同特點和(he)(he)(he)需求(qiu)，配(pei)合個性(xing)(xing)(xing)化(hua)的產品和(he)(he)(he)服務，精準“輸(shu)血”，助力“造血”，有(you)針對(dui)性(xing)(xing)(xing)地解決(jue)企(qi)業(ye)(ye)的實際困難。

　　四是(shi)深度(du)應用金融科技。銀行(xing)(xing)業大力(li)發展(zhan)金融科技，發展(zhan)數字普惠金融和數字產業金融，通過獲(huo)取多方數據和信息進行(xing)(xing)精(jing)準畫像，提高服務效率并降低運(yun)營成本，增強(qiang)金融服務可(ke)得性和商業可(ke)持續性。

　　五(wu)是探索構(gou)建長效機制。加(jia)快(kuai)構(gou)建多層(ceng)次、廣覆(fu)蓋、有(you)差異的銀(yin)行(xing)機構(gou)體(ti)系，明確大中(zhong)小銀(yin)行(xing)機構(gou)的不同定位。進一步(bu)明確職責邊界并(bing)優化(hua)執行(xing)流(liu)程，完善容(rong)錯(cuo)糾(jiu)錯(cuo)和盡職免責機制。

　　下一步(bu)，銀(yin)行業應不斷優化金融資源配置，加(jia)大對市(shi)場(chang)主(zhu)體(ti)(ti)尤其(qi)是(shi)(shi)小微(wei)企業、個體(ti)(ti)工商戶的(de)服務力度(du)，更好滿足實(shi)體(ti)(ti)經濟(ji)特別是(shi)(shi)受疫情(qing)影(ying)響較(jiao)大的(de)行業與(yu)企業需(xu)求(qiu)，助力經濟(ji)社會(hui)盡快回到正常軌道上(shang)來。

　　2 帶動擴大有(you)效投資(zi) 銀行業支持(chi)基(ji)礎設(she)施建設(she)力(li)度(du)持(chi)續增強

　　2022年6月，人(ren)民銀(yin)行支(zhi)持國(guo)家開發銀(yin)行、中國(guo)農(nong)業發展(zhan)銀(yin)行分別(bie)設立金融工(gong)具，規模(mo)共3000億(yi)(yi)(yi)元(yuan)，用于(yu)補充包(bao)括新型(xing)基礎設施在內的重(zhong)大項(xiang)目資(zi)本(ben)金，或(huo)為(wei)專項(xiang)債(zhai)項(xiang)目資(zi)本(ben)金搭橋；8月，在第一批3000億(yi)(yi)(yi)元(yuan)金融工(gong)具已(yi)落到(dao)項(xiang)目的基礎上，再增(zeng)加3000億(yi)(yi)(yi)元(yuan)以上額度，并增(zeng)加中國(guo)進出口銀(yin)行作為(wei)金融工(gong)具支(zhi)持銀(yin)行。

　　2022年7月，農(nong)業(ye)發展銀(yin)(yin)行(xing)(xing)和國(guo)家開發銀(yin)(yin)行(xing)(xing)分(fen)別成(cheng)立了農(nong)發基礎(chu)設(she)施(shi)基金(jin)(jin)(jin)(jin)有限公司、國(guo)開基礎(chu)設(she)施(shi)基金(jin)(jin)(jin)(jin)有限公司，保障(zhang)國(guo)家重大基礎(chu)設(she)施(shi)建設(she)資本金(jin)(jin)(jin)(jin)需求，并(bing)完成(cheng)了首批(pi)次項(xiang)目(mu)(mu)資金(jin)(jin)(jin)(jin)投放。伴(ban)隨著(zhu)政(zheng)(zheng)策(ce)性開發性金(jin)(jin)(jin)(jin)融(rong)工(gong)(gong)具落地顯效，金(jin)(jin)(jin)(jin)融(rong)支持(chi)(chi)基礎(chu)建設(she)形成(cheng)了更多實(shi)物工(gong)(gong)作量，商業(ye)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)的配套融(rong)資也陸(lu)續落地。人(ren)民銀(yin)(yin)行(xing)(xing)發布的《2022年第三季度(du)中國(guo)貨幣(bi)政(zheng)(zheng)策(ce)執行(xing)(xing)報告》顯示(shi)，目(mu)(mu)前，各銀(yin)(yin)行(xing)(xing)為金(jin)(jin)(jin)(jin)融(rong)工(gong)(gong)具支持(chi)(chi)的項(xiang)目(mu)(mu)累計授信額度(du)已超3.5萬億元，有效滿足項(xiang)目(mu)(mu)建設(she)的多元化(hua)融(rong)資需求。

　　從落地(di)效果看，2022年前10個(ge)(ge)月(yue)，基礎設施投資(zi)同比增長8.7%，連續6個(ge)(ge)月(yue)增速(su)加快(kuai)；新開(kai)工項目計劃總投資(zi)同比增長23.1%，連續兩個(ge)(ge)月(yue)加快(kuai)。

　　點評專家

　　溫彬（中國民生銀行首席經濟學家兼研究院院長）

　　今年以來，受(shou)疫情(qing)等諸多因素影響，我國經(jing)濟面臨下(xia)行壓力，有效需求不足(zu)成為主(zhu)要矛盾。為了更好地發揮投資在穩增(zeng)長中的關鍵(jian)作用，基建(jian)成為托底經(jing)濟的重要方向。

　　為此，2022年6月1日召(zhao)開的(de)(de)(de)國務院常務會議部署(shu)加(jia)快穩經濟(ji)一(yi)攬子(zi)政(zheng)(zheng)策措施(shi)落地生效，提(ti)出(chu)調增政(zheng)(zheng)策性銀(yin)行8000億元信貸額度，加(jia)強(qiang)金(jin)融(rong)(rong)對基礎設(she)施(shi)建(jian)設(she)的(de)(de)(de)支持。同時，為解決重大(da)項目(mu)資(zi)(zi)本金(jin)難以到(dao)位的(de)(de)(de)問題，6月29日國務院常務會議又提(ti)出(chu)確(que)定政(zheng)(zheng)策性開發(fa)(fa)性金(jin)融(rong)(rong)工具支持重大(da)項目(mu)建(jian)設(she)的(de)(de)(de)舉措。隨(sui)后，在人民銀(yin)行的(de)(de)(de)支持下，國家開發(fa)(fa)銀(yin)行、農業(ye)發(fa)(fa)展銀(yin)行設(she)立3000億元金(jin)融(rong)(rong)工具，用于補充包括新型基礎設(she)施(shi)在內(nei)的(de)(de)(de)重大(da)項目(mu)資(zi)(zi)本金(jin)。

　　2022年8月(yue)，在第(di)(di)一批3000億元(yuan)金(jin)融工(gong)具已落到項目的基礎上，國務院常務會議提(ti)出再增(zeng)加3000億元(yuan)以上額度，并增(zeng)加進出口(kou)銀(yin)行作為金(jin)融工(gong)具支持銀(yin)行。截(jie)至2022年9月(yue)底，第(di)(di)二(er)批基礎設施投(tou)資基金(jin)也基本完成(cheng)投(tou)放，相較第(di)(di)一批到位時(shi)間更快(kuai)，且重(zhong)點向江(jiang)(jiang)蘇(su)、浙江(jiang)(jiang)、山東(dong)、廣(guang)東(dong)、河南(nan)、四川等經濟大省傾(qing)斜(xie)。

　　在(zai)政(zheng)策的(de)引導(dao)支持(chi)下(xia)，截至2022年(nian)10月末，兩(liang)批金融工具(ju)合(he)計已投放7400億(yi)元，有(you)(you)力補充了一批交通、能源、水利、市政(zheng)、產業升級(ji)基(ji)(ji)礎設施(shi)等領(ling)域(yu)重大項目(mu)(mu)(mu)的(de)資(zi)本金，并帶動(dong)各銀行(xing)為(wei)金融工具(ju)支持(chi)的(de)項目(mu)(mu)(mu)累計授信(xin)超3.5萬億(yi)元（杠桿(gan)約為(wei)4.7倍），有(you)(you)效滿(man)足(zu)了項目(mu)(mu)(mu)建設的(de)多元化(hua)融資(zi)需求。政(zheng)策性開發性金融工具(ju)支持(chi)下(xia)的(de)基(ji)(ji)建領(ling)域(yu)中(zhong)長(chang)(chang)期貸款成(cheng)為(wei)信(xin)貸增(zeng)長(chang)(chang)的(de)主要拉(la)動(dong)力，也成(cheng)為(wei)當前穩(wen)增(zeng)長(chang)(chang)和寬信(xin)用的(de)重要抓(zhua)手(shou)，推(tui)動(dong)年(nian)內基(ji)(ji)礎設施(shi)投資(zi)增(zeng)速和新開工項目(mu)(mu)(mu)計劃總(zong)投資(zi)增(zeng)速持(chi)續加快。

　　后(hou)續(xu)，在外需(xu)(xu)回落、內(nei)需(xu)(xu)亟待加(jia)(jia)力的(de)背(bei)景下，為推(tui)動更多有(you)(you)效投資(zi)加(jia)(jia)速落地，政策性(xing)(xing)開發性(xing)(xing)金(jin)融(rong)工(gong)具仍有(you)(you)加(jia)(jia)量空間，并需(xu)(xu)要推(tui)進金(jin)融(rong)工(gong)具加(jia)(jia)快資(zi)金(jin)支付使(shi)用、支持項(xiang)目(mu)配(pei)套融(rong)資(zi)銜接跟(gen)進、加(jia)(jia)速已(yi)授信項(xiang)目(mu)的(de)提款進度，進而不斷釋(shi)放“擴投資(zi)、帶就業、促消費”的(de)綜合(he)效應，鞏固經濟回穩向上基礎。

　　3 為“保(bao)交(jiao)樓、穩民生”筑(zhu)起金融(rong)保(bao)障 銀行(xing)業積極(ji)促進(jin)房地產市場平穩健康(kang)發展

　　2022年11月23日(ri)，人民銀(yin)行和銀(yin)保(bao)監會(hui)聯合發布《關于做好(hao)當(dang)前(qian)金(jin)(jin)融(rong)(rong)(rong)(rong)支持(chi)房(fang)(fang)地(di)產(chan)市場平穩健(jian)康(kang)(kang)發展工作的(de)(de)(de)通知》，提出(chu)包括保(bao)持(chi)房(fang)(fang)地(di)產(chan)融(rong)(rong)(rong)(rong)資平穩有序、積極做好(hao)“保(bao)交樓”金(jin)(jin)融(rong)(rong)(rong)(rong)服務、積極配合做好(hao)受(shou)困房(fang)(fang)地(di)產(chan)企業風險處置(zhi)、依(yi)法保(bao)障住房(fang)(fang)金(jin)(jin)融(rong)(rong)(rong)(rong)消(xiao)費(fei)者合法權益(yi)、階段性(xing)調整(zheng)部分(fen)金(jin)(jin)融(rong)(rong)(rong)(rong)管(guan)理政(zheng)策、加大住房(fang)(fang)租賃金(jin)(jin)融(rong)(rong)(rong)(rong)支持(chi)力度等在(zai)內(nei)的(de)(de)(de)六方(fang)面16條舉措，旨在(zai)貫徹落實黨中(zhong)央、國(guo)務院決策部署，堅持(chi)房(fang)(fang)子是用來住的(de)(de)(de)、不(bu)是用來炒的(de)(de)(de)定(ding)位，全面落實房(fang)(fang)地(di)產(chan)長效機制，因城(cheng)施(shi)策支持(chi)剛(gang)性(xing)和改善(shan)性(xing)住房(fang)(fang)需求，保(bao)持(chi)房(fang)(fang)地(di)產(chan)融(rong)(rong)(rong)(rong)資合理適度，維護住房(fang)(fang)消(xiao)費(fei)者合法權益(yi)，促進房(fang)(fang)地(di)產(chan)市場平穩健(jian)康(kang)(kang)發展。

　　6家大型銀(yin)(yin)行(xing)加大工(gong)作力(li)度，與重點房地(di)產(chan)企業簽署意向(xiang)性融(rong)資(zi)協(xie)議(yi)，著力(li)推(tui)進(jin)“保交(jiao)樓(lou)”項目配(pei)套融(rong)資(zi)，積極促(cu)進(jin)房地(di)產(chan)市場平(ping)穩健康發展。股份(fen)制銀(yin)(yin)行(xing)以及多(duo)地(di)的(de)城商銀(yin)(yin)行(xing)、農商銀(yin)(yin)行(xing)充分發揮本地(di)金融(rong)主力(li)軍的(de)作用，從供給端發力(li)，暢通民營(ying)房企融(rong)資(zi)渠道。

　　點評專家

　　曾剛(上海金融與發展實驗室主任）

　　從金(jin)融(rong)(rong)角(jiao)度(du)看(kan)，房地產貸(dai)款加上房地產抵押貸(dai)款占全部貸(dai)款余額的近40%，房產占城鎮居民家庭資產的近六成。從這個(ge)角(jiao)度(du)看(kan)，房地產行業也與金(jin)融(rong)(rong)風(feng)險息(xi)息(xi)相關，要守住(zhu)不發生區域性(xing)、系統性(xing)金(jin)融(rong)(rong)風(feng)險底線，離不開房地產市場平穩(wen)運(yun)行這個(ge)基礎。

　　2022年底召開(kai)的中(zhong)央(yang)經濟工作會(hui)議明確提出(chu)“要確保房(fang)(fang)地產(chan)市場(chang)平穩發展，扎實(shi)做好保交樓、保民生、保穩定各項工作，滿足(zu)行業(ye)合理融資(zi)需(xu)求”“有效防范化解優質頭部(bu)房(fang)(fang)企風險，改(gai)善資(zi)產(chan)負債狀況”“支持(chi)剛性和(he)改(gai)善性住房(fang)(fang)需(xu)求”等要求。

　　在(zai)多(duo)重政策引導下，作(zuo)(zuo)為企(qi)(qi)(qi)業融(rong)資渠道(dao)的“三支(zhi)箭”之首，銀行(xing)信(xin)貸(dai)(dai)在(zai)促進房(fang)(fang)地(di)(di)產(chan)(chan)行(xing)業平穩健康(kang)發(fa)展中(zhong)發(fa)揮了重要(yao)作(zuo)(zuo)用。2022年11月下旬開始(shi)(shi)，6家國(guo)有大型商業銀行(xing)相繼發(fa)布與(yu)優質房(fang)(fang)企(qi)(qi)(qi)的戰(zhan)略(lve)合作(zuo)(zuo)，并與(yu)至少17家房(fang)(fang)企(qi)(qi)(qi)簽訂意向性融(rong)資支(zhi)持(chi)協議(yi)，公開披(pi)露的意向性授信(xin)額度(du)接(jie)近1.3萬億元。之后，股份制銀行(xing)以及城(cheng)商銀行(xing)、農商銀行(xing)等(deng)中(zhong)小(xiao)銀行(xing)也開始(shi)(shi)加(jia)入(ru)對(dui)房(fang)(fang)地(di)(di)產(chan)(chan)市場的支(zhi)持(chi)行(xing)列。授信(xin)項目范圍涉及開發(fa)貸(dai)(dai)、并購貸(dai)(dai)、按揭貸(dai)(dai)、城(cheng)市更(geng)新改造(zao)貸(dai)(dai)等(deng)多(duo)個領域，覆蓋范圍除了央企(qi)(qi)(qi)和地(di)(di)方國(guo)企(qi)(qi)(qi)外(wai)，民企(qi)(qi)(qi)是重點支(zhi)持(chi)對(dui)象。

　　銀(yin)行信貸的(de)(de)全面(mian)支(zhi)(zhi)持(chi)，對于房企(qi)開發端(duan)(duan)、銷(xiao)售端(duan)(duan)、經營端(duan)(duan)等(deng)都(dou)會(hui)起(qi)到非常好的(de)(de)資金(jin)補給作(zuo)用，將有效(xiao)改善優質房企(qi)的(de)(de)流動性以及資產(chan)(chan)負債表。更重要的(de)(de)是(shi)(shi)，商(shang)業銀(yin)行對房地產(chan)(chan)企(qi)業，特別是(shi)(shi)優質民(min)營房企(qi)的(de)(de)支(zhi)(zhi)持(chi)，將會(hui)有效(xiao)提振市場(chang)對相關企(qi)業的(de)(de)信心(xin)，進一步暢(chang)通(tong)房企(qi)的(de)(de)債券、股(gu)權等(deng)融資渠道(dao)。在2023年，商(shang)業銀(yin)行將繼續圍繞中央經濟工作(zuo)會(hui)議確定的(de)(de)“保交(jiao)樓、保民(min)生、保穩定”工作(zuo)重點，從供求兩端(duan)(duan)加大對房地產(chan)(chan)市場(chang)的(de)(de)支(zhi)(zhi)持(chi)力度，滿足(zu)行業合理融資需求，有效(xiao)防范化解房地產(chan)(chan)企(qi)業風險，推(tui)動房地產(chan)(chan)行業向新發展模式平穩過渡(du)。

　　4 銀(yin)行加(jia)強綠(lv)色金(jin)融產品創新 助力(li)綠(lv)色低碳發展

　　2022年6月1日，銀保監會印發《銀行業保險業綠色金融(rong)指引》，要(yao)求銀行保險機(ji)構深(shen)入貫徹(che)落實(shi)新發展(zhan)理(li)念，從戰略高度推進(jin)綠色金融(rong)，加(jia)大對(dui)綠色、低碳(tan)、循環經濟的支持，防范環境、社(she)會和治理(li)風(feng)險，提升自(zi)身的環境、社(she)會和治理(li)表現，促進(jin)經濟社(she)會發展(zhan)全面綠色轉型。

　　2022年(nian)11月13日，在中國金(jin)融(rong)(rong)學會綠色(se)金(jin)融(rong)(rong)專(zhuan)業委員(yuan)會2022年(nian)年(nian)會上，人民銀行副行長宣昌(chang)能表示，將繼續做好金(jin)融(rong)(rong)支持綠色(se)低(di)碳轉型(xing)重點工(gong)作，包括持續完善(shan)綠色(se)金(jin)融(rong)(rong)標準，大力(li)提升碳核算和(he)環境信(xin)息披露水(shui)平(ping)，加快開(kai)展(zhan)轉型(xing)金(jin)融(rong)(rong)標準研究；切實防范(fan)氣候(hou)環境相關金(jin)融(rong)(rong)風(feng)險，完善(shan)氣候(hou)風(feng)險壓力(li)測試方法，鼓(gu)勵金(jin)融(rong)(rong)機構將氣候(hou)風(feng)險管理(li)納入發展(zhan)戰(zhan)略和(he)業務流程管理(li)等。

　　2022年以(yi)來，各家(jia)銀行緊跟國(guo)家(jia)政策導(dao)(dao)向，積極踐行綠(lv)色(se)發展理念(nian)，加快綠(lv)色(se)金(jin)融產品創新(xin)步(bu)伐(fa)，引導(dao)(dao)更多金(jin)融資源(yuan)配置到低碳轉型、綠(lv)色(se)發展領域。截(jie)至9月末，我國(guo)本外幣綠(lv)色(se)貸款(kuan)余(yu)額達(da)20.9萬億元，同比增長(chang)41.4%，高于各項貸款(kuan)增速30.7個百分點。

　　點評專家

　　陳衛東（中國銀行研究院院長）

　　經濟綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)低碳轉型(xing)是(shi)全球(qiu)大(da)勢(shi)所趨，金融(rong)可在(zai)(zai)其中發揮(hui)重要推動(dong)作用。2022年，我國綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)金融(rong)發展取(qu)得顯著成績。在(zai)(zai)支持(chi)綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)產業(ye)發展方(fang)面，綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)貸款余額保(bao)(bao)持(chi)高速增(zeng)長，綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)債券、保(bao)(bao)險、基金、信托、碳金融(rong)產品等多層次綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)金融(rong)產品和(he)市場體(ti)系(xi)規模(mo)繼續快(kuai)速擴大(da)。在(zai)(zai)支持(chi)綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)消費方(fang)面，多家(jia)銀行(xing)推出(chu)個人(ren)碳賬戶，引(yin)導(dao)居民(min)綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)消費。在(zai)(zai)政(zheng)策方(fang)面，人(ren)民(min)銀行(xing)增(zeng)加1000億元專項再(zai)貸款額度，精準(zhun)支持(chi)煤炭清潔高效利用；出(chu)臺《綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)保(bao)(bao)險業(ye)務統(tong)計(ji)制度》，明確綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)保(bao)(bao)險概念及統(tong)計(ji)規則；牽頭制定G20轉型(xing)金融(rong)政(zheng)策框(kuang)架，綠(lv)(lv)色(se)(se)(se)金融(rong)國際合作取(qu)得新進展。

　　在各(ge)項政(zheng)策中，銀保監(jian)會印(yin)發(fa)的《銀行業保險業綠色金(jin)融(rong)指(zhi)引》要(yao)求銀行保險機(ji)構從戰略(lve)高(gao)度推進(jin)綠色金(jin)融(rong)，并就各(ge)機(ji)構如何從組(zu)織(zhi)架構、能力建設(she)、流程重(zhong)(zhong)塑、內控管理等多方(fang)面入手開展(zhan)綠色金(jin)融(rong)工作提出要(yao)求，為金(jin)融(rong)機(ji)構開展(zhan)綠色金(jin)融(rong)業務提供了重(zhong)(zhong)要(yao)指(zhi)引。

　　要推(tui)動綠(lv)(lv)(lv)色(se)金(jin)融發(fa)展，還(huan)需做(zuo)好相關(guan)配套工作，要完善綠(lv)(lv)(lv)色(se)金(jin)融標(biao)準，使金(jin)融機構能(neng)以(yi)(yi)清(qing)晰可執行的依據來判斷企業投資是(shi)否屬于(yu)(yu)綠(lv)(lv)(lv)色(se)低碳范疇（包(bao)括(kuo)是(shi)否屬于(yu)(yu)轉型活動），否則很容易導致(zhi)“漂綠(lv)(lv)(lv)”現象(xiang)發(fa)生，真正的綠(lv)(lv)(lv)色(se)項目反而(er)得不(bu)到融資，提升碳核算和環(huan)境(jing)信息披露水平。通過制定標(biao)準化的模(mo)型，各金(jin)融機構可以(yi)(yi)測算氣(qi)候變(bian)(bian)化相關(guan)物理風(feng)(feng)險和轉型風(feng)(feng)險所(suo)帶來的不(bu)良(liang)貸款(kuan)損(sun)失或估值影響，這樣有助于(yu)(yu)引(yin)導其資產配置結構向綠(lv)(lv)(lv)色(se)低碳化轉變(bian)(bian)。

　　5 中小(xiao)銀行改革化險工作穩(wen)步推進(jin) 發展質量(liang)提升

　　中(zhong)(zhong)小(xiao)銀行(xing)改(gai)革是近年來防(fang)范化解金融(rong)風(feng)險的重中(zhong)(zhong)之重。2022年以來，銀保監會在推進中(zhong)(zhong)小(xiao)銀行(xing)改(gai)革化險方面出臺了不(bu)(bu)少政策措施，通(tong)過持續深化公(gong)司治理(li)改(gai)革、整頓(dun)股東股權和關聯交易違規行(xing)為(wei)、加強黨的領導與公(gong)司治理(li)有(you)機融(rong)合(he)，推動吸收合(he)并(bing)、改(gai)革重組落地(di)，引導加大不(bu)(bu)良(liang)資(zi)產處置(zhi)力度等(deng)方式，促(cu)進中(zhong)(zhong)小(xiao)銀行(xing)夯(hang)實防(fang)風(feng)險根基。

　　改(gai)(gai)革重(zhong)組是中(zhong)小銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)風險化解的(de)重(zhong)要方式。2022年5月(yue)(yue)25日(ri)，中(zhong)原銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)吸(xi)收合并洛陽銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)、平頂山銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)、焦作(zuo)中(zhong)旅銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)獲批；7月(yue)(yue)2日(ri)，沈陽農(nong)(nong)商行(xing)(xing)順利完成遼(liao)陽農(nong)(nong)商行(xing)(xing)和太子河村鎮(zhen)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)網點、人員、存款(kuan)承(cheng)接工作(zuo)。4月(yue)(yue)18日(ri)，浙(zhe)江農(nong)(nong)村商業聯合銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)掛牌(pai)成立(li)，標志著(zhu)此輪全國農(nong)(nong)信(xin)社(she)改(gai)(gai)革的(de)“第一(yi)單”正式落地浙(zhe)江，深化農(nong)(nong)村信(xin)用社(she)改(gai)(gai)革邁出重(zhong)要一(yi)步。隨后，全國農(nong)(nong)信(xin)社(she)改(gai)(gai)革按下加速鍵，11月(yue)(yue)，河南(nan)省和遼(liao)寧省農(nong)(nong)信(xin)社(she)改(gai)(gai)革方案相(xiang)繼(ji)獲批。

　　銀(yin)保監(jian)會有關部門(men)負(fu)責人表示，2022年上半年，全(quan)國中(zhong)小銀(yin)行共(gong)處置(zhi)不良資產6700億元，同比多處置(zhi)1640億元；批準(zhun)(zhun)34家中(zhong)小銀(yin)行合并重組；經國務院金(jin)融(rong)委批準(zhun)(zhun)，分配了1874億元專項債額度補充中(zhong)小銀(yin)行資本。

　　點評專家

　　曾剛（上海金融與發展實驗室主任）

　　地方(fang)中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)（主(zhu)要(yao)包括(kuo)城商銀(yin)(yin)行(xing)(xing)和農村(cun)(cun)中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)機(ji)構）是我國銀(yin)(yin)行(xing)(xing)業的(de)(de)重要(yao)組成部分(fen)，也(ye)是發(fa)(fa)展普惠(hui)金(jin)融(rong)、服務小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)微民營企(qi)業的(de)(de)重要(yao)力量。由于(yu)(yu)體(ti)(ti)制(zhi)機(ji)制(zhi)方(fang)面(mian)存在的(de)(de)深層次問題(ti)，隨著市場(chang)競爭日益激(ji)烈，銀(yin)(yin)行(xing)(xing)數字化(hua)(hua)轉(zhuan)型(xing)壓力加(jia)劇(ju)，部分(fen)地方(fang)中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)在業務發(fa)(fa)展模式、公(gong)司治理、風險(xian)抵御能力等方(fang)面(mian)的(de)(de)一些弱點(dian)(dian)(dian)開(kai)始顯露。這些弱點(dian)(dian)(dian)，一方(fang)面(mian)不利于(yu)(yu)中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)機(ji)構的(de)(de)穩健(jian)、可(ke)持(chi)(chi)續發(fa)(fa)展；另一方(fang)面(mian)也(ye)會(hui)削弱地方(fang)中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)支持(chi)(chi)服務實體(ti)(ti)經(jing)濟的(de)(de)能力。在這樣的(de)(de)背景下，2019年11月6日，國務院金(jin)融(rong)穩定(ding)發(fa)(fa)展委員會(hui)（以下簡稱“金(jin)融(rong)委”）召開(kai)第九次會(hui)議，提出要(yao)深化(hua)(hua)中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)改革，健(jian)全適(shi)應中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)特點(dian)(dian)(dian)的(de)(de)公(gong)司治理結構和風險(xian)內(nei)控體(ti)(ti)系，從根源上解決(jue)中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)發(fa)(fa)展的(de)(de)體(ti)(ti)制(zhi)機(ji)制(zhi)問題(ti)。2020年5月27日，金(jin)融(rong)委辦公(gong)室發(fa)(fa)布11條(tiao)金(jin)融(rong)改革措施(shi)，其中(zhong)(zhong)(zhong)就包括(kuo)“出臺《中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)深化(hua)(hua)改革和補充資(zi)本工(gong)作(zuo)(zuo)方(fang)案》，進一步推動(dong)中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)深化(hua)(hua)改革，加(jia)快(kuai)中(zhong)(zhong)(zhong)小(xiao)(xiao)(xiao)(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)補充資(zi)本”“制(zhi)定(ding)《農村(cun)(cun)信用(yong)社深化(hua)(hua)改革實施(shi)意見》，保(bao)持(chi)(chi)縣域法人地位總(zong)體(ti)(ti)穩定(ding)，強化(hua)(hua)正向激(ji)勵，統籌做好改革和風險(xian)化(hua)(hua)解工(gong)作(zuo)(zuo)”。

　　2020年7月1日召開的(de)(de)國務(wu)(wu)院常務(wu)(wu)會議(yi)決定(ding)，在當年新增(zeng)地(di)方(fang)(fang)政府(fu)專(zhuan)項債限額中(zhong)(zhong)安(an)排一定(ding)額度(du)，允(yun)許地(di)方(fang)(fang)政府(fu)依法(fa)依規通過認購可轉換債券等方(fang)(fang)式，探索合理補(bu)充(chong)中(zhong)(zhong)小(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)資本金(jin)的(de)(de)新途(tu)徑。專(zhuan)項債由此成為中(zhong)(zhong)小(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)補(bu)充(chong)資本金(jin)的(de)(de)重要創新方(fang)(fang)式，在一些(xie)中(zhong)(zhong)小(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)融(rong)資比較迫切的(de)(de)地(di)區開始推(tui)行(xing)(xing)(xing)(xing)。截至2022年上半年，國務(wu)(wu)院累計批準了3200億元(yuan)中(zhong)(zhong)小(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)專(zhuan)項債額度(du)，其(qi)中(zhong)(zhong)，有六成資金(jin)用于(yu)農(nong)村金(jin)融(rong)機構（農(nong)商(shang)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)、農(nong)信(xin)社、農(nong)村合作銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)），其(qi)余為城商(shang)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)。從專(zhuan)項債補(bu)充(chong)中(zhong)(zhong)小(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)資本的(de)(de)方(fang)(fang)式來看，目(mu)前主要有轉股協議(yi)存款(kuan)和地(di)方(fang)(fang)國資平臺(tai)間接入股兩種(zhong)方(fang)(fang)式，根據各區域中(zhong)(zhong)小(xiao)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)改革方(fang)(fang)案(an)不同(tong)而(er)有所差(cha)異。

　　要實(shi)現中(zhong)小銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)的(de)長(chang)期可(ke)持續發(fa)(fa)展，需要將中(zhong)小銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)的(de)資本補充和體(ti)制(zhi)機制(zhi)改革(ge)相結合(he)，在夯實(shi)中(zhong)小銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)風險抵補能力的(de)同時，進一步完善(shan)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)公司治理、優化經營機制(zhi)、提(ti)升(sheng)競爭能力，為地方中(zhong)小銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)經營效率(lv)提(ti)升(sheng)、實(shi)現長(chang)期可(ke)持續發(fa)(fa)展奠定更為良(liang)好的(de)基礎。

　　實(shi)踐(jian)中，不同(tong)(tong)層面的(de)銀行機構改(gai)革(ge)路徑(jing)有所不同(tong)(tong)。

　　城商銀行(xing)(xing)層面(mian)，大多是在利用(yong)地(di)方(fang)專項債注資的同時(shi)，通過(guo)推動區(qu)域內(nei)城商銀行(xing)(xing)合并(bing)重(zhong)組，來提高商業銀行(xing)(xing)資本實力(li)(li)和(he)在區(qu)域內(nei)的競爭力(li)(li)。在形成(cheng)規模效(xiao)(xiao)應的基礎上，充分(fen)發(fa)揮各家城商銀行(xing)(xing)的資源優勢(shi)和(he)協(xie)同效(xiao)(xiao)應，以(yi)拓展銀行(xing)(xing)發(fa)展空(kong)間(jian)，提升(sheng)抗風險能力(li)(li)。

　　農信社(she)(she)(she)層面，則是深(shen)化省(sheng)聯(lian)社(she)(she)(she)改革(ge)。考慮到(dao)各省(sheng)經濟(ji)社(she)(she)(she)會發展水平(ping)不一、農信體系的發展也存在較大差異(yi)，對于省(sheng)聯(lian)社(she)(she)(she)的改革(ge)，還需各省(sheng)根據實際情(qing)況，因地制宜地選定省(sheng)聯(lian)社(she)(she)(she)的具體改革(ge)路徑。2022年4月(yue)18日，浙(zhe)江農村商(shang)業聯(lian)合(he)銀行掛(gua)牌成立，標志著新一輪全國農信社(she)(she)(she)改革(ge)拉開序幕(mu)。

　　6 多家銀行啟動個人養(yang)老金服(fu)務(wu)

　　   四大行發行首批特定養老儲蓄產品 養老理財試點擴容

　　2022年2月25日，銀(yin)保監(jian)會發布《關于擴(kuo)大(da)養老(lao)理財(cai)產品(pin)試(shi)點(dian)范圍的(de)通知》，養老(lao)理財(cai)試(shi)點(dian)城市新增北京、上海(hai)、廣州(zhou)、重慶、沈陽、長春六地(di)，試(shi)點(dian)機(ji)構再擴(kuo)六家。至此(ci)，加上2021年9月批復(fu)的(de)光大(da)理財(cai)等四(si)(si)家機(ji)構在青島、武漢(han)、成都、深圳四(si)(si)地(di)開(kai)展首批試(shi)點(dian)，養老(lao)理財(cai)試(shi)點(dian)擴(kuo)容至“十(shi)地(di)十(shi)機(ji)構”。

　　2022年4月(yue)末(mo)，國務(wu)(wu)(wu)院辦公廳印發(fa)(fa)《關于推動(dong)個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金發(fa)(fa)展(zhan)的(de)(de)(de)意(yi)見》，明確(que)(que)了(le)個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金制(zhi)(zhi)度相關規定(ding)。2022年11月(yue)25日，人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)力資源(yuan)和社(she)會保障部宣布，個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金制(zhi)(zhi)度啟動(dong)實施。根據銀(yin)保監會發(fa)(fa)布的(de)(de)(de)首(shou)批開辦個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)(wu)的(de)(de)(de)機構(gou)(gou)名單，共(gong)有23家(jia)(jia)商業(ye)(ye)(ye)(ye)銀(yin)行(xing)和11家(jia)(jia)理(li)(li)(li)財(cai)公司(si)獲準開辦個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)(wu)。按照(zhao)銀(yin)保監會要(yao)求，中(zhong)央結(jie)算公司(si)銀(yin)行(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)理(li)(li)(li)財(cai)登記(ji)托管中(zhong)心建立個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金理(li)(li)(li)財(cai)產(chan)品(pin)行(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)信息平臺，與(yu)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)力資源(yuan)和社(she)會保障部建立的(de)(de)(de)個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金信息管理(li)(li)(li)服務(wu)(wu)(wu)平臺，銀(yin)保監會確(que)(que)定(ding)的(de)(de)(de)可開展(zhan)個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)(wu)的(de)(de)(de)商業(ye)(ye)(ye)(ye)銀(yin)行(xing)、理(li)(li)(li)財(cai)公司(si)以及(ji)其他經(jing)金融監管機構(gou)(gou)確(que)(que)定(ding)的(de)(de)(de)個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金產(chan)品(pin)發(fa)(fa)行(xing)、銷售、托管等機構(gou)(gou)建立系統對接，為(wei)個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)(wu)提(ti)供支持，制(zhi)(zhi)定(ding)行(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)平臺業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)(wu)細則，并定(ding)期向社(she)會公布個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金理(li)(li)(li)財(cai)產(chan)品(pin)名單。個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金制(zhi)(zhi)度啟動(dong)實施當日，各(ge)家(jia)(jia)銀(yin)行(xing)即打響個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金賬戶(hu)“爭奪戰”。對銀(yin)行(xing)而言，掌握了(le)個(ge)(ge)人(ren)(ren)(ren)(ren)(ren)養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金賬戶(hu)入口(kou)，可借助賬戶(hu)管理(li)(li)(li)優勢，以養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金賬戶(hu)為(wei)核心提(ti)供養(yang)(yang)(yang)老(lao)(lao)金融綜合服務(wu)(wu)(wu)。

　　為(wei)加快推進商(shang)業養(yang)老金(jin)融(rong)業務發展，進一步(bu)豐富養(yang)老金(jin)融(rong)產品供(gong)給，滿(man)足(zu)人民群眾多(duo)樣化(hua)養(yang)老需求，2022年7月29日，銀(yin)(yin)保監會、人民銀(yin)(yin)行(xing)(xing)發布《關于開展特定(ding)養(yang)老儲(chu)蓄試點工(gong)作的通(tong)知(zhi)》明確，由(you)工(gong)商(shang)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)、農業銀(yin)(yin)行(xing)(xing)、中國銀(yin)(yin)行(xing)(xing)和(he)建設銀(yin)(yin)行(xing)(xing)在(zai)合肥、廣州、成都、西(xi)安和(he)青島開展特定(ding)養(yang)老儲(chu)蓄試點。

　　點評專家

　　婁飛鵬（中國郵政儲蓄銀行研究員）

　　2022年，伴(ban)隨著(zhu)個人養(yang)(yang)老(lao)金(jin)制度建設(she)和實(shi)踐落(luo)地(di)，銀(yin)行(xing)業圍繞個人養(yang)(yang)老(lao)金(jin)開展的(de)(de)金(jin)融服(fu)務也取得重(zhong)大突破。具(ju)(ju)體表現(xian)(xian)在(zai)，首先是養(yang)(yang)老(lao)理財(cai)試點順利開展，從“四地(di)四機構”擴大至“十地(di)十機構”，年底存續養(yang)(yang)老(lao)理財(cai)規模超過(guo)1000億元，總體呈現(xian)(xian)快速發展態勢。其次是特(te)(te)(te)定養(yang)(yang)老(lao)儲蓄(xu)試點落(luo)地(di)，經過(guo)緊(jin)張有(you)序的(de)(de)籌備，四大國有(you)商業銀(yin)行(xing)特(te)(te)(te)定養(yang)(yang)老(lao)儲蓄(xu)產品(pin)面世(shi)，在(zai)總體落(luo)實(shi)監管要(yao)求的(de)(de)同時(shi)，各(ge)家銀(yin)行(xing)的(de)(de)特(te)(te)(te)定養(yang)(yang)老(lao)儲蓄(xu)產品(pin)具(ju)(ju)有(you)自身特(te)(te)(te)點。再次是開展個人養(yang)(yang)老(lao)金(jin)開戶(hu)(hu)服(fu)務，銀(yin)保監會準(zhun)入的(de)(de)23家商業銀(yin)行(xing)緊(jin)跟個人養(yang)(yang)老(lao)金(jin)落(luo)地(di)實(shi)施，積(ji)極開展客戶(hu)(hu)營銷，引(yin)導客戶(hu)(hu)開立個人養(yang)(yang)老(lao)金(jin)賬戶(hu)(hu)。

　　就銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)業而言，在服務(wu)個(ge)(ge)人養老(lao)金(jin)方面(mian)具(ju)有自己的(de)優勢(shi)。金(jin)融(rong)行(xing)(xing)(xing)(xing)業中，銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)業的(de)機構網(wang)點(dian)(dian)布(bu)局最廣泛，與(yu)各類客(ke)戶(hu)(hu)接觸更多，居民對銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)金(jin)融(rong)服務(wu)更了解(jie)，在個(ge)(ge)人養老(lao)金(jin)發(fa)展上銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)業更易于獲得客(ke)戶(hu)(hu)。同時(shi)，銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)業的(de)規模(mo)最大，不僅(jin)表現為資(zi)產(chan)規模(mo)大，還表現為服務(wu)的(de)客(ke)戶(hu)(hu)數(shu)量多，銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)業經營風(feng)格更加穩健(jian)，與(yu)個(ge)(ge)人養老(lao)金(jin)投資(zi)追求安(an)全穩健(jian)的(de)特(te)點(dian)(dian)契合(he)度較高。此外，銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)業除(chu)了可(ke)以自身按照監管要求開發(fa)提供特(te)定(ding)養老(lao)儲蓄產(chan)品(pin)外，還可(ke)以代理(li)銷售理(li)財、保(bao)險、基金(jin)等(deng)金(jin)融(rong)產(chan)品(pin)，在產(chan)品(pin)的(de)豐富程度上也(ye)有優勢(shi)。通過以不同方式參與(yu)個(ge)(ge)人養老(lao)金(jin)試點(dian)(dian)，銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)業也(ye)積累了一定(ding)的(de)經驗。

　　綜合來看，個(ge)(ge)(ge)人(ren)養(yang)老金落(luo)地實(shi)施帶來了機遇，也需要銀(yin)行業積(ji)極(ji)做好(hao)相(xiang)關服(fu)務推(tui)動(dong)個(ge)(ge)(ge)人(ren)養(yang)老金發(fa)展。鑒于個(ge)(ge)(ge)人(ren)養(yang)老金剛落(luo)地實(shi)施，居民(min)對其認(ren)識(shi)了解總(zong)體較為有限，銀(yin)行業需要加大個(ge)(ge)(ge)人(ren)養(yang)老金的宣(xuan)傳，推(tui)動(dong)居民(min)增強(qiang)認(ren)識(shi)，主(zhu)動(dong)參(can)與。對個(ge)(ge)(ge)人(ren)客戶(hu)而言，銀(yin)行業要通過宣(xuan)傳教育，讓其明(ming)確個(ge)(ge)(ge)人(ren)養(yang)老金投資(zi)中(zhong)同(tong)樣存在風險，高收益背后是高風險，結合自身情況(kuang)理性開展個(ge)(ge)(ge)人(ren)養(yang)老金投資(zi)。在做好(hao)個(ge)(ge)(ge)人(ren)養(yang)老金賬(zhang)戶(hu)開立的同(tong)時，銀(yin)行業需要不斷豐富金融產品(pin)，更好(hao)滿足居民(min)多樣化的金融服(fu)務需求，并通過線上線下渠道(dao)方便客戶(hu)獲得金融服(fu)務，提高客戶(hu)體驗滿意度。

　　7 2022年我(wo)國系統(tong)重要性銀(yin)行名單發布

　　2022年(nian)9月(yue)9日，人民(min)銀(yin)(yin)(yin)行、銀(yin)(yin)(yin)保監會聯合發布2022年(nian)我國(guo)(guo)系(xi)(xi)統(tong)(tong)重要(yao)性(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行（D-SIBs）名單。兩部門表(biao)示，為加強宏觀審慎管(guan)理，強化系(xi)(xi)統(tong)(tong)重要(yao)性(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行監管(guan)，根(gen)據《系(xi)(xi)統(tong)(tong)重要(yao)性(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行評(ping)估辦法》，中國(guo)(guo)人民(min)銀(yin)(yin)(yin)行、中國(guo)(guo)銀(yin)(yin)(yin)行保險監督管(guan)理委員(yuan)會開展了2022年(nian)度我國(guo)(guo)系(xi)(xi)統(tong)(tong)重要(yao)性(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行評(ping)估，認定19家國(guo)(guo)內系(xi)(xi)統(tong)(tong)重要(yao)性(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行，其中，國(guo)(guo)有商(shang)業銀(yin)(yin)(yin)行6家、股份制商(shang)業銀(yin)(yin)(yin)行9家、城市商(shang)業銀(yin)(yin)(yin)行4家。

　　按系統(tong)重(zhong)要性得分從(cong)低到高分為五(wu)組(zu)(zu)：第一組(zu)(zu)9家(jia)，包括(kuo)中(zhong)國(guo)民生銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、中(zhong)國(guo)光大銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、平安銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、華(hua)夏(xia)銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、寧(ning)波銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、廣發銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、江蘇銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、上海銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、北京銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)；第二(er)組(zu)(zu)3家(jia)，包括(kuo)中(zhong)信銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、中(zhong)國(guo)郵政儲蓄(xu)銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、浦發銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)；第三組(zu)(zu)3家(jia)，包括(kuo)交通銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、招商銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、興業銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)；第四組(zu)(zu)4家(jia)，包括(kuo)中(zhong)國(guo)工(gong)商銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、中(zhong)國(guo)銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、中(zhong)國(guo)建(jian)設銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)、中(zhong)國(guo)農業銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)；第五(wu)組(zu)(zu)暫無銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)(xing)進入。

　　點評專家

　　溫彬（中國民生銀行首席經濟學家兼研究院院長）

　　2022年(nian)9月(yue)9日，人(ren)民銀(yin)行、銀(yin)保(bao)監會發(fa)(fa)布了2022年(nian)國內系(xi)統(tong)重(zhong)要性銀(yin)行（D-SIBs）名(ming)(ming)單。這是(shi)繼2021年(nian)10月(yue)15日首次發(fa)(fa)布系(xi)統(tong)重(zhong)要性銀(yin)行名(ming)(ming)單后的(de)第一次更新，更新依據(ju)(ju)的(de)是(shi)各銀(yin)行2021年(nian)經營發(fa)(fa)展數(shu)據(ju)(ju)。此次名(ming)(ming)單與2021年(nian)的(de)名(ming)(ming)單變(bian)化不大，仍然是(shi)第一年(nian)的(de)19家銀(yin)行入選，整體分(fen)組也基本不變(bian)，僅部分(fen)銀(yin)行的(de)分(fen)組和組內排名(ming)(ming)略(lve)有調整。

　　認(ren)定(ding)系(xi)(xi)統(tong)重(zhong)(zhong)(zhong)要(yao)性(xing)(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)名單、加(jia)強系(xi)(xi)統(tong)重(zhong)(zhong)(zhong)要(yao)性(xing)(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)監管(guan)是(shi)國(guo)際慣例。2020年12月3日，人民(min)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)、銀(yin)(yin)(yin)保(bao)監會(hui)發(fa)布《系(xi)(xi)統(tong)重(zhong)(zhong)(zhong)要(yao)性(xing)(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)評估(gu)辦法》，為我國(guo)系(xi)(xi)統(tong)重(zhong)(zhong)(zhong)要(yao)性(xing)(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)認(ren)定(ding)提供了(le)(le)依據，也為后續的附加(jia)監管(guan)要(yao)求(qiu)、恢復(fu)與(yu)處置(zhi)計劃(hua)、實(shi)(shi)施早期(qi)糾(jiu)正機(ji)制等奠定(ding)了(le)(le)基礎(chu)，邁出了(le)(le)完(wan)善系(xi)(xi)統(tong)重(zhong)(zhong)(zhong)要(yao)性(xing)(xing)(xing)金融機(ji)構監管(guan)框架、有(you)序(xu)推進系(xi)(xi)統(tong)重(zhong)(zhong)(zhong)要(yao)性(xing)(xing)(xing)金融機(ji)構監管(guan)的“第(di)一步(bu)”。2021年9月30日，兩(liang)部(bu)門再次聯合發(fa)布《系(xi)(xi)統(tong)重(zhong)(zhong)(zhong)要(yao)性(xing)(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)附加(jia)監管(guan)規定(ding)（試行(xing)(xing)）》，則是(shi)邁出了(le)(le)“第(di)二步(bu)”。以此(ci)為基礎(chu)，人民(min)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)和(he)銀(yin)(yin)(yin)保(bao)監會(hui)兩(liang)部(bu)門開展評估(gu)，發(fa)布我國(guo)系(xi)(xi)統(tong)重(zhong)(zhong)(zhong)要(yao)性(xing)(xing)(xing)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)名單，并繼續推進差異化監管(guan)實(shi)(shi)施方案落(luo)地，以盡快達成“四步(bu)走(zou)”目標，率先實(shi)(shi)現對銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)類系(xi)(xi)統(tong)重(zhong)(zhong)(zhong)要(yao)性(xing)(xing)(xing)金融機(ji)構的宏觀(guan)審(shen)慎(shen)管(guan)理(li)。

　　展(zhan)望未來(lai)，國際和(he)國內形勢變(bian)化(hua)都對銀(yin)(yin)行(xing)體(ti)系的(de)穩定(ding)性提出了(le)更高要求(qiu)。從數據來(lai)看，目(mu)前19家入(ru)選銀(yin)(yin)行(xing)的(de)核(he)心資(zi)(zi)(zi)(zi)本(ben)均在監管要求(qiu)紅線之(zhi)上，且頭部大中型銀(yin)(yin)行(xing)的(de)核(he)心資(zi)(zi)(zi)(zi)本(ben)相對充裕。但(dan)考慮到接(jie)下來(lai)的(de)宏觀經濟運行(xing)態勢以(yi)及疫情等(deng)因素影響，部分銀(yin)(yin)行(xing)或仍需(xu)進(jin)一(yi)步補充核(he)心一(yi)級資(zi)(zi)(zi)(zi)本(ben)。相關銀(yin)(yin)行(xing)除(chu)依靠內生增長(chang)補充資(zi)(zi)(zi)(zi)本(ben)外，積極通過可轉(zhuan)債、配(pei)股等(deng)方式補充核(he)心一(yi)級資(zi)(zi)(zi)(zi)本(ben)，也(ye)是較為合適(shi)和(he)有效的(de)融資(zi)(zi)(zi)(zi)途徑。

　　8 資(zi)管新規全(quan)面(mian)落地 銀行理財進入凈值(zhi)化時(shi)代

　　《關(guan)于規范金融機構(gou)資產管理業務(wu)的指(zhi)導意見》自2022年1月1日起(qi)正式實施。資管新(xin)規的正式落地，意味著(zhu)保本型理財(cai)產品不復存在，銀(yin)行理財(cai)正式迎來凈值時代。

　　各家銀(yin)(yin)行積極推(tui)進理(li)(li)財業務回歸本源，銀(yin)(yin)行保(bao)本型(xing)理(li)(li)財產品(pin)(pin)清零，理(li)(li)財市(shi)場進入(ru)全面凈(jing)值(zhi)(zhi)化(hua)運作新(xin)階(jie)段。根據(ju)Wind數據(ju)，截至(zhi)2022年(nian)(nian)6月(yue)末(mo)，理(li)(li)財產品(pin)(pin)市(shi)場凈(jing)值(zhi)(zhi)型(xing)產品(pin)(pin)25541只，凈(jing)值(zhi)(zhi)化(hua)率(lv)達(da)95%；新(xin)發產品(pin)(pin)10603只，其中(zhong)(zhong)，凈(jing)值(zhi)(zhi)型(xing)產品(pin)(pin)9776只，凈(jing)值(zhi)(zhi)化(hua)率(lv)達(da)92%。銀(yin)(yin)行理(li)(li)財子公司(si)成(cheng)為市(shi)場主(zhu)力(li)。經過近3年(nian)(nian)集中(zhong)(zhong)的(de)牌照發放，截至(zhi)今年(nian)(nian)6月(yue)末(mo)，共有(you)26家銀(yin)(yin)行理(li)(li)財公司(si)開業。根據(ju)銀(yin)(yin)行業理(li)(li)財登記中(zhong)(zhong)心數據(ju)，2022年(nian)(nian)6月(yue)末(mo)，銀(yin)(yin)行理(li)(li)財子公司(si)旗下理(li)(li)財產品(pin)(pin)的(de)存(cun)續規(gui)模達(da)19.14萬億(yi)元，市(shi)場份額占比65.66%。

　　普益標準(zhun)發(fa)布(bu)的銀行理(li)財(cai)產(chan)品報(bao)告顯示，2022年三季度，銀行理(li)財(cai)規模小幅上升(sheng)，約29.15萬億元。截至2022年10月底，全國(guo)共有29家理(li)財(cai)公(gong)(gong)司獲批(pi)開(kai)業（含正(zheng)(zheng)式(shi)開(kai)業）。2022年12月23日(ri)，國(guo)內最大城商行的理(li)財(cai)子公(gong)(gong)司——北銀理(li)財(cai)有限(xian)責任公(gong)(gong)司正(zheng)(zheng)式(shi)開(kai)業，這(zhe)也是全國(guo)第30家開(kai)業的理(li)財(cai)公(gong)(gong)司。

　　點評專家

　　董希淼（招聯金融首席研究員、復旦大學金融研究院兼職研究員）

　　對資產管理(li)市場而言，2022年是資管新(xin)規過渡(du)期正式結束后(hou)的第一年，是資管新(xin)規元年。這一年，銀行理(li)財市場發(fa)生了(le)三(san)個方面(mian)的變化。

　　第(di)一，發展(zhan)(zhan)(zhan)更加規(gui)范。資(zi)(zi)(zi)管(guan)新(xin)規(gui)按照資(zi)(zi)(zi)管(guan)產品(pin)的(de)類型(xing)統一監管(guan)標準，實(shi)行更加公平(ping)的(de)準入(ru)和監管(guan)，最大程度(du)消除監管(guan)套利空間(jian)，促進(jin)資(zi)(zi)(zi)管(guan)業(ye)(ye)務(wu)(wu)規(gui)范發展(zhan)(zhan)(zhan)。資(zi)(zi)(zi)管(guan)新(xin)規(gui)引導理(li)財(cai)(cai)(cai)(cai)業(ye)(ye)務(wu)(wu)回歸“受人之托、代(dai)人理(li)財(cai)(cai)(cai)(cai)”本(ben)質，堅決打破剛性(xing)兌(dui)付，促進(jin)理(li)財(cai)(cai)(cai)(cai)業(ye)(ye)務(wu)(wu)更加規(gui)范健康，從長遠看有利于行業(ye)(ye)發展(zhan)(zhan)(zhan)。一年來，保本(ben)型(xing)理(li)財(cai)(cai)(cai)(cai)產品(pin)清零，理(li)財(cai)(cai)(cai)(cai)產品(pin)全(quan)面(mian)(mian)實(shi)現凈值化，全(quan)面(mian)(mian)及(ji)時地向投資(zi)(zi)(zi)者傳(chuan)遞市(shi)場(chang)變化，基本(ben)實(shi)現“賣者有責，買者自負”。

　　第(di)二(er)，創新(xin)有序推(tui)(tui)(tui)(tui)進。資(zi)管新(xin)規推(tui)(tui)(tui)(tui)動理(li)財市場加(jia)(jia)快制度(du)創新(xin)，推(tui)(tui)(tui)(tui)動理(li)財產品和服務(wu)加(jia)(jia)快轉型。一年來，銀(yin)行理(li)財子公(gong)司制度(du)創新(xin)加(jia)(jia)快推(tui)(tui)(tui)(tui)進，30家理(li)財公(gong)司成立并(bing)開(kai)業(ye)，推(tui)(tui)(tui)(tui)動銀(yin)行理(li)財業(ye)務(wu)回歸本(ben)源，邁向(xiang)(xiang)更加(jia)(jia)專業(ye)化、綜合化發(fa)展(zhan)。理(li)財公(gong)司和銀(yin)行堅持(chi)以(yi)客戶需求為(wei)導(dao)向(xiang)(xiang)，加(jia)(jia)快養老、跨(kua)境、低碳等(deng)主題產品和服務(wu)創新(xin)。同(tong)時，加(jia)(jia)強與證券、基金、信托、保險等(deng)各類資(zi)管機(ji)構(gou)合作，開(kai)始(shi)構(gou)建開(kai)放(fang)、包容的資(zi)管生態圈(quan)。

　　第三，波動(dong)有(you)所(suo)加大。2022年以來，歐美等發達經濟體大幅度加息，國際金(jin)融(rong)市(shi)場(chang)反復震蕩。受內外部多重復雜因素影響，我國金(jin)融(rong)市(shi)場(chang)有(you)所(suo)波動(dong)，股票、基金(jin)等資管(guan)產(chan)品(pin)(pin)普遍回(hui)調(diao)，部分(fen)理財產(chan)品(pin)(pin)凈值(zhi)出現較大的(de)回(hui)撤(che)，少數理財產(chan)品(pin)(pin)甚至(zhi)“破凈”。銀行和(he)(he)理財公司(si)紛(fen)(fen)紛(fen)(fen)采取自購產(chan)品(pin)(pin)等措施，并(bing)加強與投資者溝(gou)通，穩定(ding)市(shi)場(chang)信心和(he)(he)預期(qi)。在(zai)波動(dong)之下，理財產(chan)品(pin)(pin)投資者風險(xian)偏好有(you)所(suo)下降，產(chan)品(pin)(pin)贖回(hui)壓(ya)力上升。

　　隨(sui)著我國疫(yi)情防(fang)控措(cuo)施(shi)(shi)調整，疊加前期一系列穩(wen)(wen)經濟(ji)措(cuo)施(shi)(shi)落(luo)地實施(shi)(shi)，2023年宏觀經濟(ji)恢復態勢將(jiang)不斷穩(wen)(wen)固(gu)，銀行(xing)理(li)(li)財(cai)市(shi)(shi)場(chang)有(you)望迎(ying)來更平穩(wen)(wen)、更確定的增長(chang)。隨(sui)著市(shi)(shi)場(chang)調整變化，居(ju)民資(zi)產配置中(zhong)金(jin)(jin)(jin)融資(zi)產比例可(ke)能(neng)上升，理(li)(li)財(cai)市(shi)(shi)場(chang)的機遇將(jiang)大于挑戰。新的一年，理(li)(li)財(cai)公司(si)和(he)銀行(xing)應繼續(xu)深入(ru)(ru)落(luo)實資(zi)管新規，大力提升投(tou)研能(neng)力，深化金(jin)(jin)(jin)融科技應用，推(tui)進產品和(he)服(fu)務(wu)轉型，加強投(tou)資(zi)者教育和(he)服(fu)務(wu)，更好地滿足(zu)人(ren)民群眾豐富多樣的金(jin)(jin)(jin)融服(fu)務(wu)需求，更好地提高(gao)人(ren)民群眾的財(cai)產性收入(ru)(ru)。

　　9 銀行(xing)業積極(ji)打造和完(wan)善新市民(min)金融服務(wu)

　　2022年3月4日，銀保監會(hui)、人民銀行(xing)(xing)發布《關于加強(qiang)新(xin)市民金融服務(wu)工作的通知》，要求銀行(xing)(xing)保險機構按(an)照(zhao)市場(chang)化法治化原則，加強(qiang)產品和(he)服務(wu)創新(xin)，完善金融服務(wu)，高質(zhi)量擴大金融供(gong)給，提升(sheng)金融服務(wu)的均等性和(he)便利(li)度(du)。

　　在(zai)監管的(de)要求(qiu)和推動(dong)下，銀(yin)(yin)行(xing)業(ye)(ye)全方(fang)位探索和優(you)化對新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)群體(ti)(ti)的(de)服務(wu)，在(zai)提(ti)(ti)升(sheng)新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)覆蓋面、可得性、均等(deng)(deng)性、便利(li)度(du)，為(wei)新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)提(ti)(ti)供(gong)全生命周期金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)的(de)同時，也(ye)提(ti)(ti)升(sheng)了(le)對吸納新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)較多的(de)小微企業(ye)(ye)的(de)支持(chi)力(li)度(du)和服務(wu)水(shui)平(ping)，為(wei)新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)在(zai)城市的(de)立足和成長提(ti)(ti)供(gong)有力(li)支持(chi)。工(gong)商銀(yin)(yin)行(xing)面向新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)推出了(le)“1+3+X”專(zhuan)屬金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)體(ti)(ti)系，以(yi)(yi)專(zhuan)屬介質(zhi)為(wei)依托，重(zhong)點圍繞安(an)居、創(chuang)(chuang)業(ye)(ye)、醫療(liao)三大核(he)心場景(jing)以(yi)(yi)及養老(lao)、就業(ye)(ye)、教(jiao)育和金(jin)融(rong)(rong)素養提(ti)(ti)升(sheng)等(deng)(deng)X項延伸場景(jing)，為(wei)新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)提(ti)(ti)供(gong)優(you)質(zhi)金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)；農業(ye)(ye)銀(yin)(yin)行(xing)推出“521”新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)綜(zong)合金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)方(fang)案，為(wei)新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)提(ti)(ti)供(gong)“五大保障、雙驅(qu)助(zhu)力(li)、一(yi)體(ti)(ti)化優(you)質(zhi)基礎金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)”；中國銀(yin)(yin)行(xing)發布普惠金(jin)融(rong)(rong)支持(chi)新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)十(shi)條(tiao)措施，為(wei)重(zhong)點創(chuang)(chuang)業(ye)(ye)人群、穩崗(gang)企業(ye)(ye)提(ti)(ti)供(gong)信貸支持(chi)；建設(she)銀(yin)(yin)行(xing)出臺了(le)“服務(wu)新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)金(jin)融(rong)(rong)行(xing)動(dong)方(fang)案”，在(zai)創(chuang)(chuang)業(ye)(ye)就業(ye)(ye)、住房安(an)居、一(yi)老(lao)一(yi)小、醫療(liao)保障和基礎金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)等(deng)(deng)方(fang)面，構(gou)建貫穿新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)全生命周期的(de)金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)。

　　點評專家

　　婁飛鵬（中國郵政儲蓄銀行研究員）

　　隨著(zhu)我國工業(ye)化(hua)、城鎮化(hua)和農(nong)業(ye)現(xian)代化(hua)進程深入推進，數(shu)以(yi)億計的農(nong)村人(ren)口通(tong)過就業(ye)、就學等方式轉(zhuan)入城鎮，融入當地成為新市民。目前，我國約有3億新市民，數(shu)量龐大。對(dui)銀行業(ye)而言，做(zuo)好新市民金融服務意(yi)義重大。

　　為此(ci)，銀保監會(hui)、人民(min)銀行聯合下(xia)發《關于加強(qiang)新(xin)(xin)(xin)市(shi)(shi)民(min)金(jin)融服務工作的通知》，要求擴大(da)新(xin)(xin)(xin)市(shi)(shi)民(min)金(jin)融產品(pin)和(he)服務供給，促進新(xin)(xin)(xin)市(shi)(shi)民(min)創業就(jiu)業，滿(man)足新(xin)(xin)(xin)市(shi)(shi)民(min)安居需求，助(zhu)力新(xin)(xin)(xin)市(shi)(shi)民(min)培(pei)訓(xun)及(ji)子女教育，加大(da)新(xin)(xin)(xin)市(shi)(shi)民(min)養老(lao)保障力度等。此(ci)后，在銀保監會(hui)的指導下(xia)，各(ge)地銀保監局(ju)調研了解新(xin)(xin)(xin)市(shi)(shi)民(min)金(jin)融服務供給，制定(ding)具體(ti)落實舉措(cuo)，開(kai)展新(xin)(xin)(xin)市(shi)(shi)民(min)金(jin)融服務宣傳(chuan)月等。

　　新(xin)市(shi)民群(qun)(qun)體(ti)普遍(bian)存在(zai)(zai)工作穩定性低(di)(di)、社會保障參與度低(di)(di)、可支配收入低(di)(di)、存款低(di)(di)等特(te)點。由此決定了(le)新(xin)市(shi)民群(qun)(qun)體(ti)在(zai)(zai)獲取金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)(wu)的過(guo)程中(zhong)，往往存在(zai)(zai)信(xin)用等級難識(shi)別、收入狀(zhuang)況難確定、有(you)效抵押物不足(zu)、很多標(biao)準化基礎(chu)金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)(wu)難以在(zai)(zai)不同地區均等獲得等問題，且新(xin)市(shi)民對銀行金(jin)融(rong)(rong)產品服務(wu)(wu)了(le)解不夠。在(zai)(zai)做好新(xin)市(shi)民金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)(wu)方(fang)面還有(you)較多的工作要做。

　　為此，銀行業(ye)金(jin)融(rong)(rong)機構積極探索創新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)做好(hao)新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)(min)金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)(wu)。在具(ju)體(ti)領(ling)域方面(mian)，結合新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)(min)金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)(wu)需求特點，完善基礎金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)(wu)以提(ti)升新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)(min)群體(ti)獲得金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)(wu)的(de)便(bian)利性，創新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)金(jin)融(rong)(rong)產品和服務(wu)(wu)以強化對新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)(min)創業(ye)就業(ye)的(de)金(jin)融(rong)(rong)支(zhi)持(chi)，加(jia)強新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)(min)培訓教育金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)(wu)以提(ti)升新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)(min)群體(ti)的(de)就業(ye)能力，強化住房金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)(wu)以滿足新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)(min)安居需求，加(jia)大金(jin)融(rong)(rong)服務(wu)(wu)宣(xuan)傳(chuan)以提(ti)高新(xin)(xin)(xin)(xin)(xin)市民(min)(min)(min)群體(ti)的(de)金(jin)融(rong)(rong)素養(yang)。

　　總之(zhi)，面對新市民群體，在金(jin)(jin)融(rong)管理部門(men)引導帶動下，銀行業積極(ji)探索做好金(jin)(jin)融(rong)服務(wu)(wu)，并取得明(ming)顯(xian)成效。但也要認識(shi)到(dao)，與新市民多樣(yang)化(hua)的(de)金(jin)(jin)融(rong)服務(wu)(wu)需求相比，在優化(hua)完(wan)善金(jin)(jin)融(rong)服務(wu)(wu)上(shang)還存(cun)在進一步(bu)提升(sheng)的(de)空(kong)間，需要銀行業進一步(bu)豐富(fu)金(jin)(jin)融(rong)服務(wu)(wu)類(lei)型(xing)，完(wan)善金(jin)(jin)融(rong)服務(wu)(wu)措施，讓新市民群體獲得更(geng)優質的(de)金(jin)(jin)融(rong)服務(wu)(wu)。

　　10 銀行表(biao)外業務風險管(guan)理迎新規(gui) 所有表(biao)外業務統一納入監管(guan)

　　2022年12月2日(ri)，銀(yin)保(bao)監會發布(bu)《商業(ye)銀(yin)行表(biao)(biao)外業(ye)務風(feng)險管(guan)(guan)理(li)(li)辦法(fa)》（以下簡稱《辦法(fa)》）。《辦法(fa)》強調商業(ye)銀(yin)行按照管(guan)(guan)理(li)(li)全(quan)覆(fu)蓋、分(fen)類管(guan)(guan)理(li)(li)和風(feng)險為本的(de)原則(ze)建立健全(quan)表(biao)(biao)外業(ye)務風(feng)險管(guan)(guan)理(li)(li)體系，加(jia)強表(biao)(biao)外業(ye)務風(feng)險管(guan)(guan)理(li)(li)，規范開(kai)展表(biao)(biao)外業(ye)務，并加(jia)強外部監管(guan)(guan)。

　　銀保監會表(biao)(biao)示，《辦法(fa)》是(shi)在系統梳理(li)已有制度規(gui)則的基礎上，為進一步(bu)加強表(biao)(biao)外業(ye)務(wu)的全(quan)(quan)面風(feng)險(xian)管理(li)進行的統領性(xing)、綜合(he)性(xing)規(gui)范(fan)(fan)。《辦法(fa)》擴展了(le)表(biao)(biao)外業(ye)務(wu)定義范(fan)(fan)圍(wei)，增加了(le)新(xin)興表(biao)(biao)外業(ye)務(wu)類型，構建(jian)了(le)全(quan)(quan)面、統一的表(biao)(biao)外業(ye)務(wu)管理(li)和(he)風(feng)險(xian)控制體(ti)系，理(li)順了(le)各類表(biao)(biao)外業(ye)務(wu)的風(feng)險(xian)本質(zhi)、法(fa)律關系和(he)對(dui)應管理(li)要(yao)求，有利(li)于引導商業(ye)銀行規(gui)范(fan)(fan)發展表(biao)(biao)外業(ye)務(wu)，有效防范(fan)(fan)化(hua)解金(jin)融風(feng)險(xian)。

　　點評專家

　　陳衛東（中國銀行研究院院長）

　　發(fa)(fa)展(zhan)表(biao)(biao)外(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)是(shi)銀行(xing)(xing)(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)實(shi)現輕資本(ben)運營、提(ti)高市場競爭(zheng)力(li)的(de)(de)重要(yao)轉型方(fang)式。當(dang)前，我(wo)國銀行(xing)(xing)(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)機構的(de)(de)表(biao)(biao)外(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)快速發(fa)(fa)展(zhan)，業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)模式更加多元化。包括支付結算(suan)、代理委(wei)托以(yi)及擔(dan)保(bao)承(cheng)諾等(deng)在(zai)(zai)內的(de)(de)傳統表(biao)(biao)外(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)不斷夯實(shi)，進(jin)(jin)入提(ti)質增效新(xin)(xin)階段(duan)；理財、托管(guan)以(yi)及投行(xing)(xing)(xing)等(deng)新(xin)(xin)興表(biao)(biao)外(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)正在(zai)(zai)成為一些銀行(xing)(xing)(xing)新(xin)(xin)的(de)(de)利潤增長點。但值得注意的(de)(de)是(shi)，表(biao)(biao)外(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)發(fa)(fa)展(zhan)也帶來了一些新(xin)(xin)的(de)(de)風(feng)(feng)(feng)險，比(bi)如操作風(feng)(feng)(feng)險、流動性(xing)風(feng)(feng)(feng)險、聲(sheng)譽風(feng)(feng)(feng)險等(deng)。為進(jin)(jin)一步加強商(shang)業(ye)(ye)(ye)(ye)銀行(xing)(xing)(xing)表(biao)(biao)外(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)風(feng)(feng)(feng)險管(guan)理，適應新(xin)(xin)形勢(shi)下商(shang)業(ye)(ye)(ye)(ye)銀行(xing)(xing)(xing)表(biao)(biao)外(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)發(fa)(fa)展(zhan)出現的(de)(de)新(xin)(xin)變(bian)化和(he)新(xin)(xin)趨勢(shi)，銀保(bao)監會(hui)對《商(shang)業(ye)(ye)(ye)(ye)銀行(xing)(xing)(xing)表(biao)(biao)外(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)風(feng)(feng)(feng)險管(guan)理指引》進(jin)(jin)行(xing)(xing)(xing)了全面修訂(ding)，形成了《辦法》。

　　《辦(ban)法》按照管(guan)理(li)(li)全覆蓋、分類管(guan)理(li)(li)和風(feng)(feng)險(xian)為本的(de)(de)(de)原則，重(zhong)構表外(wai)(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)風(feng)(feng)險(xian)管(guan)理(li)(li)框架，對銀(yin)行(xing)(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)表外(wai)(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)高質量(liang)發(fa)(fa)展(zhan)具有(you)重(zhong)大意義。從(cong)強監管(guan)的(de)(de)(de)角度看，《辦(ban)法》全方位完(wan)善表外(wai)(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)監管(guan)體系，引導銀(yin)行(xing)(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)更新(xin)業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)發(fa)(fa)展(zhan)理(li)(li)念和風(feng)(feng)險(xian)管(guan)理(li)(li)措施。《辦(ban)法》在政策(ce)制(zhi)(zhi)度、限額管(guan)理(li)(li)、授權管(guan)理(li)(li)、審批機制(zhi)(zhi)、關(guan)聯交易、壓(ya)力(li)測試、內部控制(zhi)(zhi)、會計核(he)算、統計信息(xi)系統、合作機構等方面作出(chu)相關(guan)規定，有(you)助于銀(yin)行(xing)(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)明確風(feng)(feng)險(xian)點，制(zhi)(zhi)定更加(jia)行(xing)(xing)之(zhi)有(you)效的(de)(de)(de)管(guan)理(li)(li)辦(ban)法。從(cong)促發(fa)(fa)展(zhan)的(de)(de)(de)角度看，《辦(ban)法》有(you)利(li)于釋放表外(wai)(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)的(de)(de)(de)發(fa)(fa)展(zhan)活力(li)，助力(li)商業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)銀(yin)行(xing)(xing)綜合競爭(zheng)力(li)的(de)(de)(de)提(ti)升。《辦(ban)法》避免“一刀切”式(shi)的(de)(de)(de)監管(guan)，針對不同類型的(de)(de)(de)表外(wai)(wai)(wai)業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)，建立差異化的(de)(de)(de)監管(guan)模式(shi)，有(you)效平衡(heng)業(ye)(ye)(ye)(ye)(ye)務(wu)(wu)拓展(zhan)、盈(ying)利(li)增長和風(feng)(feng)險(xian)防(fang)范三者之(zhi)間的(de)(de)(de)關(guan)系，強化金(jin)融服務(wu)(wu)實體經濟的(de)(de)(de)高質效和穩健性。

　　在《辦法》的(de)(de)指引下(xia)，各銀(yin)行機(ji)構將持續強(qiang)化審慎經營(ying)意識(shi)，兼顧業(ye)務(wu)發展與風(feng)險管(guan)理(li)，制定全面、辯(bian)證(zheng)的(de)(de)表(biao)外業(ye)務(wu)發展規劃；根據(ju)新的(de)(de)監(jian)管(guan)規則(ze)，構建更具(ju)針對(dui)性的(de)(de)表(biao)外業(ye)務(wu)風(feng)險識(shi)別、計量、監(jian)測(ce)及控制系統(tong)；同時，銀(yin)行機(ji)構也將加強(qiang)對(dui)表(biao)外業(ye)務(wu)的(de)(de)定期審計，提高業(ye)務(wu)運行的(de)(de)透明度(du)，保護金融消費者(zhe)合法權益，充分體(ti)(ti)現金融服務(wu)的(de)(de)人民性。